證券交易基礎(chǔ)知識:證券交易所

　　證券交易所是證券市場發(fā)展到一定程度的產(chǎn)物，也是集中交易制度下證券市場的組織者和一線監(jiān)管者。

　　根據(jù)我國《證券交易所管理辦法》規(guī)定，證券交易所是指依法設(shè)立的，不以贏利為目的，為證券的集中和有組織的交易提供場所、設(shè)施，履行國家有關(guān)法律、法規(guī)、規(guī)章、政策規(guī)定的職責(zé)，實行自律性管理的會員制事業(yè)法人。與證券公司等證券經(jīng)營機構(gòu)不同。證券交易所本身并不從事證券買賣業(yè)務(wù)，只是為證券交易提供場所和各項服務(wù)，并履行對證券交易的監(jiān)管職能。

　　從組織形式上看，國際上的證券交易所可分為會員制證券交易所和公司制證券交易所。會員制證券交易所是以會員協(xié)會形式成立的不以贏利為目的的組織，主要由證券商組成。只有會員及享有特許權(quán)的經(jīng)紀人，才有資格在交易所中進行交易。會員制證券交易所實行會員自治、自律，自我管理。會員制證券交易所最高權(quán)力機構(gòu)是會員大會，理事會是執(zhí)行機構(gòu)，理事會聘請經(jīng)理人員負責(zé)日常事務(wù)。目前大多數(shù)國家的證券交易所均實行會員制。我國法規(guī)規(guī)定，證券交易所必須是會員制的事業(yè)法人，目前我國的上海、深圳證券交易所都實行會員制。公司制證券交易所以贏利為目的、它是由各類出資人共同投資入股建立起來的公司法人。公司制證券交易所對在本所內(nèi)的證券交易負有擔(dān)保責(zé)任，必須設(shè)有賠償基金。公司制證券交易所的證券商及其股東，不得擔(dān)任證券交易所的董事、監(jiān)事或經(jīng)理，以保證交易所經(jīng)營者與交易參與者的分離。瑞士的日內(nèi)瓦證券交易所、美國的紐約證券交易所都是公司制。

?09年證券市場基礎(chǔ)知識重點與難點匯總